“非(fēi)农之夜”不平静！

　　6月2日(rì)，美国劳工部数据显示，美国5月非农(nóng)新增就业33.9万(wàn)人，几乎(hū)是(shì)估计(jì)中(zhōng)值19.5万的(de)两倍，为2023年1月(yuè)以来最(zuì)大增幅。5月失(shī)业(yè)率为3.7％，高(gāo)于前(qián)值(zhí)3.4％和(hé)预期3.5％，创下2022年(nián)10月以(yǐ)来新高。

　　非农就业数(shù)据公(gōng)布后，美国国(guó)债价格(gé)盘中跳水(shuǐ)，收(shōu)益率(lǜ)拉升，对(duì)利率前景更敏感的两年期美债收益率日内升幅扩大(dà)到10个基点(diǎn)以上；美元指数迅速转涨，摆脱两(liǎng)周低(dī)位。互换(huàn)合约定价显示，投资者预期的美联储7月加息(xī)几率(lǜ)增加，预(yù)计未(wèi)来(lái)两(liǎng)次会议期(qī)间将加(jiā)息25个基(jī)点(diǎn)，6月加息的几(jǐ)率(lǜ)不到50％。

　　三大美国股指(zhǐ)集体高(gāo)开，早盘(pán)均曾(céng)涨超1％，午盘刷新日高时，道(dào)琼斯工业平均指数涨超740点、涨超2.2％，标普500指数(shù)涨近1.7％，纳斯达克(kè)综(zōng)合指数(shù)涨近(jìn)1.2％。 最终，三(sān)大指(zhǐ)数(shù)连续(xù)两日(rì)集(jí)体收涨。

　　道指收涨701.19点，涨(zhǎng)幅2.12％，创去年11月30日鲍(bào)威尔(ěr)讲话暗(àn)示12月放缓加息当(dāng)天以来最(zuì)大收盘涨幅(fú) 报33762.76点，创5月1日以来收(shōu)盘(pán)新高。标普收涨(zhǎng)1.45％，创5月5日苹果一季报公布(bù)次日以(yǐ)来最大涨幅，报4282.37点，纳指收涨1.07％，报13240.77点，和标普均创去年4月以来收盘新高(gāo)。

　　国际原油盘中涨(zhǎng)近3％，美油(yóu)继(jì)续(xù)脱离两个月低谷，但未能抹平全周跌幅，和布油(yóu)均三周来(lái)首次(cì)累跌，市场焦点转向本周末(mò)的OPEC+会议。黄金在美元(yuán)和(hé)美(měi)债收益率反(fǎn)弹的(de)打击下持续下行，创(chuàng)两周(zhōu)多来最差单日表现。

　　东证衍生品(pǐn)研究(jiū)院分析师徐颖表示(shì)，就5月新增就业人数而(ér)言，美国劳(láo)动力市场存(cún)在(zài)韧性(xìng)。可以看到，5月(yuè)美国非农(nóng)新增就业33.9万人，好(hǎo)于(yú)市场(chǎng)预期的19万(wàn)人(rén)，同时4月(yuè)非农(nóng)从25.3万上修(xiū)至25.4万，3月非(fēi)农从16.5万上修至21.7万，4月和3月合(hé)计上修9.3万人(rén)，2023年至今平均每(měi)月新增就业31.4万。

　　具体来看，5月新增(zēng)就业主要集中在(zài)教育与医疗(liáo)（+9.7万）、休(xiū)闲与(yǔ)酒店（+4.8万）、专业及商业服(fú)务（+6.4万(wàn)），以及(jí)政(zhèng)府部门（+5.6万），信(xìn)息行业就业(yè)人(rén)数(shù)减少，私人服务行业整体表现好于(yú)4月，生产部(bù)门就业稳(wěn)定，建筑业表(biǎo)现亮眼，与近期房地产(chǎn)市场的反弹一致，建筑(zhù)业新增就业2.5万人，制(zhì)造业中非(fēi)耐用品生产连续(xù)三个月就业人数减少，与制造业目前持续收缩的(de)状态吻合。同时她指出，5月非农(nóng)就业报告也显示出就(jiù)业市(shì)场边(biān)际(jì)降(jiàng)温(wēn)的(de)更(gèng)多(duō)迹象，5月失(shī)业人数(shù)增(zēng)加(jiā)44万至640万，失(shī)业率从3.4％回升至3.7％，高于市(shì)场预期的3.5％。后续随(suí)着各行业裁员人数(shù)的(de)增加，失业率(lǜ)预计会继续(xù)回(huí)升，但3.5％的失业率水平基本是60年代以来的最低(dī)水平，在失业率回升至4％之前，预计还(hái)不会引发市场和官方的明显担忧。

　　此(cǐ)外，劳动参与率(lǜ)稳定在62.6％，4月(yuè)职位空缺数量(liàng)回升(shēng)，就业市场供需矛盾仍(réng)在，但随着需求降温，已经有所缓解，体现为工资上涨压(yā)力(lì)开(kāi)始(shǐ)降温，5月工资增速(sù)环(huán)比回落至0.3％符(fú)合市场预期，同比降至4.3％，低于(yú)市场预期，工资对通胀的助(zhù)推作用缓解(jiě)后，核(hé)心通胀(zhàng)压力减弱，美联储进一步(bù)加息的(de)必要性降低。

　　她表示，美(měi)联(lián)储(chǔ)6月利率(lǜ)会议“按兵不动”是大概率事件，还(hái)需要关注(zhù)后(hòu)续公(gōng)布的5月(yuè)美国通胀数据，当(dāng)前的就业市场状(zhuàng)态可以支(zhī)撑(chēng)在通胀压(yā)力较大时(shí)继续加息。美联储利(lì)率会(huì)议落地前，市(shì)场步入振荡盘整状态，预(yù)计(jì)美元(yuán)指(zhǐ)数(shù)在105附近偏强(qiáng)运行，随着美国政府债务上限问题(tí)落地，美(měi)债收(shōu)益率风险偏(piān)向上行(xíng)，预计国际金价(jià)在1950美(měi)元/盎司附近筑底(dǐ)。

　　又(yòu)有变(biàn)数？欧佩克+可能会进一步减产(chǎn)

　　据消息(xī)人士声称，在周(zhōu)日（6月4日）的部长级会议上，欧佩克+可能会(huì)宣布进一步减产，以提振(zhèn)原油价格。

　　据悉(xī)，可(kě)能的选项之一(yī)是额外减产约100万桶/日。而此前有(yǒu)报道(dào)称，欧佩克(kè)+不太可(kě)能在(zài)会议(yì)上决定进一步削减石油产能。

　　虚虚实实的消息意味着更多的不确定性，结果仍然不明朗。眼下欧佩克(kè)+面临诸多(duō)挑战，不仅成员国之(zhī)间相互争吵，美国(guó)、加(jiā)拿大(dà)和巴(bā)西(xī)等(děng)国家还在蚕食该集团(tuán)的市场份(fèn)额，这也让(ràng)分(fēn)析师们左(zuǒ)右为(wèi)难。

　　随着经济前景的恶化，欧佩(pèi)克(kè)+成员国在(zài)4月(yuè)份承诺(nuò)，从5月份开始自愿减产，不(bù)过这些行动都未能(néng)止住(zhù)油(yóu)价的下跌势头。

　　上周(zhōu)，沙特能(néng)源大臣威胁(xié)要进一步减产，他告诫投机(jī)者要(yào)“当心”。两天(tiān)后，俄(é)罗斯副总理诺瓦克则与沙特能源(yuán)大臣唱(chàng)了(le)反调，这位俄罗斯官员表(biǎo)示，他(tā)认为(wèi)欧佩克+本周末不可(kě)能减产(chǎn)，布伦特油(yóu)价可能会在年底(dǐ)前自行(xíng)回(huí)升(shēng)至每桶80美(měi)元。

　　数据和分析公司OANDA的高级市场分析师Edward Moya表示：“没(méi)有人想(xiǎng)在欧佩克(kè)+会(huì)议(yì)之(zhī)前做空(kōng)原油(yóu)，交易员永远不应(yīng)该低估沙特在(zài)欧佩克+会(huì)议期间采取行动(dòng)的可(kě)能。”

　　伊拉克石油(yóu)部长(zhǎng)Hayan Abdel-Ghani最新表示，欧(ōu)佩(pèi)克(kè)+希望维持石油市场稳定，我们将毫(háo)不犹豫地做(zuò)出任何决定，以使市场更(gèng)加平(píng)衡。他似(shì)乎支持(chí)进一(yī)步(bù)减产。

　　Rapidan Energy Group的(de)分析师认(rèn)为，进一(yī)步减产的可能性为(wèi)40％。他们写道：“各国石油部长们决(jué)心避免重蹈(dǎo)2008年的覆辙，当时全(quán)球经济和(hé)金融稳定(dìng)突然崩溃，导致原油价格在(zài)六个月内从逾140美元跌至(zhì)35美元。”

　　泽连斯基：俄乌冲突期间，乌克兰不会成为北约成员！

　　当地时(shí)间(jiān)6月2日，乌克兰总统泽连斯(sī)基(jī)在与爱沙尼亚总统(tǒng)的联合(hé)新(xīn)闻发布会(huì)上表示，在俄乌冲突进行期间(jiān)，乌克(kè)兰不会成为(wèi)北(běi)约成员。泽连斯(sī)基说，不是因为(wèi)不想，而是因为目(mù)前很难。乌克兰只是希望(wàng)北(běi)约(yuē)合作伙伴听到声音，这一点非常(cháng)重要(yào)。

　　同(tóng)时，他(tā)指出(chū)，乌克兰(lán)在成为(wèi)北约(yuē)成员国之(zhī)前需要更多安全(quán)保障，乌克兰需要把这些(xiē)保障都写在纸上，直到乌克兰(lán)能(néng)真正获得安全(quán)保(bǎo)证，有资格成为北约成员。

　　据参考消息援引俄新(xīn)社(shè)莫斯(sī)科5月31日报(bào)道，英(yīng)国《金融(róng)时报》援引知情人士的话报道称，乌克兰总统(tǒng)泽连斯基(jī)向北(běi)约各国(guó)领导人明(míng)确表示，除(chú)非(fēi)向(xiàng)基(jī)辅(fǔ)提供加入北约的路线图，否则他(tā)将不会(huì)出席(xí)7月举行的维(wéi)尔纽斯峰会。此外(wài)，泽连(lián)斯(sī)基(jī)6月1日在访(fǎng)问摩尔多瓦(wǎ)时表示，乌克兰已(yǐ)经(jīng)做(zuò)好了(le)加(jiā)入北约的准备(bèi)，基(jī)辅正在等待北约接纳乌克(kè)兰。

　　对乌克兰近期加入北约一事，法国、德国等北约(yuē)国家持反对意见。

　　德国国外长贝尔伯(bó)克当地时间(jiān)6月1日在(zài)奥斯(sī)陆参加(jiā)北约外(wài)长会(huì)期间表示(shì)，德(dé)国不(bù)认为北约应该在近期内接(jiē)纳乌克(kè)兰(lán)。此(cǐ)外，包(bāo)括法国在(zài)内的其他一些北约成员(yuán)国(guó)也不希望(wàng)乌克(kè)兰迅(xùn)速成为北约成员国，而只(zhǐ)是希望(wàng)为乌克兰提供安全(quán)保(bǎo)障。

　　进入6月(yuè)，在(zài)宏观(guān)市场情(qíng)绪(xù)回暖影响下，大(dà)宗商(shāng)品市场(chǎng)出(chū)现(xiàn)普涨行情。从海外宏观层面来看，美国(guó)债务(wù)上限危机(jī)“闹剧”落幕，美国(guó)参(cān)议(yì)院通过债务上限法案(àn)，暂(zàn)时取消了政(zhèng)府31.4万亿美(měi)元的债务上限，避免了可能(néng)出(chū)现的(de)美国(guó)有史以来首次(cì)违(wéi)约，使得市场避险情绪消退。同时在(zài)美(měi)联储本月会议或暂停加息的预期推动(dòng)下，美元指数(shù)回(huí)落至一周低点，对风险资(zī)产的(de)压制减弱。

　　国内方面，中国5月财新PMI重返(fǎn)50上方，好于(yú)预期的数(shù)据改善了市(shì)场(chǎng)情绪，同(tóng)时市场也在翘(qiào)首等待(dài)新一(yī)轮稳增长政(zhèng)策(cè)的出台。

　　天胶价(jià)格重返万二关(guān)口(kǒu)

　　周五，在(zài)市场情绪回暖的带动下，天然橡胶(jiāo)期货(huò)价格回升。截至收盘，天然橡胶期货主力合约站上12000元/吨的整数关口(kǒu)。纵(zòng)观(guān)本周，沪胶期货主(zhǔ)力(lì)价(jià)格表现振荡微升(shēng)，周度(dù)收涨1.05％。整体来看，本(běn)周国内天胶市场利(lì)好(hǎo)支撑疲(pí)软，胶价(jià)维持宽(kuān)幅振(zhèn)荡格(gé)局。

　　可以(yǐ)看到(dào)，近(jìn)两个月以来，天然橡胶市(shì)场消息比较(jiào)热闹，前(qián)有(yǒu)云南旱灾消息(xī)发酵，后(hòu)有收储传闻，然(rán)而天然橡胶期(qī)价终究支撑(chēng)不力，逐步(bù)归于平静。从(cóng)整个5月行(xíng)情(qíng)来看(kàn)，生意(yì)社指出，5月天然橡胶(jiāo)行情上半月(yuè)上行，下半月回调，全月(yuè)呈倒“V形(xíng)”走势(shì)。生(shēng)意(yì)社商品行情分(fēn)析系(xì)统监测显示，5月沪胶持(chí)续小幅波动，12000元/吨点位轻易被破，行情维持(chí)偏弱振荡。综(zōng)合来看，5月天然橡胶盘面微涨1.04％，行情(qíng)短(duǎn)期(qī)受消息提振有(yǒu)小(xiǎo)幅上行，但市场(chǎng)供(gōng)多需少，终究无力支撑，上行态势转而向下。

　　五一假期归来，市(shì)场(chǎng)传言(yán)称国储今年将收储10万吨天然橡(xiàng)胶新(xīn)胶，天胶价(jià)格应(yīng)声上涨(zhǎng)，影响持续(xù)多日。直至(zhì)5月月中，收储传闻(wén)叠加产区降雨，市场氛围(wéi)再次提升，沪(hù)胶突破12300元/吨，国产全乳现货胶主流报价至11880元/吨。而后该消息始终未得到证实，市场影响逐步消失(shī)匿迹。

　　可以看到(dào)，继此前云南干旱传闻发(fā)酵后，5月以收储为核心展(zhǎn)开的新一季交割品博弈(yì)仍然激烈。中信建投期货能化分析师童(tóng)长征表(biǎo)示，天(tiān)然(rán)橡胶此(cǐ)轮的上涨与下跌，与收储这一(yī)传(chuán)闻息息相关(guān)。他指(zhǐ)出，国(guó)储收储的政治(zhì)、战略(lüè)意义大于经济(jì)意义(yì)，橡胶与石油、钢(gāng)铁、煤炭并称为(wèi)四大(dà)工业原料，是(shì)关(guān)系国计(jì)民生、国(guó)防(fáng)安全的重要战略物资。毫无疑问的是(shì)，对于全(quán)球来说，天然橡胶(jiāo)是严重过(guò)剩的。但(dàn)要考虑到一个事(shì)实：中国(guó)的天然(rán)橡胶的(de)自(zì)给(gěi)率不足(zú)20％，高(gāo)度依赖进口。从(cóng)中国本身的天然橡(xiàng)胶来说，是供不(bù)应求的。因此，在当前诡谲多变(biàn)的国际政治格(gé)局中(zhōng)，对(duì)天然橡胶的储备其实是有很高的必要性。

　　“此前橡胶收储传闻的(de)收储量为10万吨(dūn)，收储的对象是国产全乳胶（即期货(huò)交(jiāo)割品）。10万吨的量相(xiāng)对于整个天然(rán)橡胶(jiāo)的年产量来说非常小，不过才占0.7％，即(jí)便对中国全年的(de)消费(fèi)量来说也只占1.7％。从这个角(jiǎo)度来说，对天然橡胶整体的供求几(jǐ)无影响。但是如果收储的(de)对象(xiàng)是交(jiāo)割品的话，性质就不同了。因为目前全(quán)年国产全乳的(de)最大产量不过30万吨(dūn)（去年仅17万吨(dūn)，今年估计在20万—25万(wàn)吨），那么收储的量其实占到相当全年交割品产量(liàng)的1/3—1/2，这是非常大(dà)的一个比例。”在(zài)童长征看(kàn)来，如果国储轮储橡胶(jiāo)事件成立(lì)，根(gēn)据交(jiāo)割(gē)品的供求判断(duàn)影响，再结合历史上(shàng)收储的(de)影响，RU的(de)价格有可能会更上一层楼。但是，由于整(zhěng)个(gè)事件的进程会非(fēi)常缓(huǎn)慢，价格的反(fǎn)应(yīng)不会(huì)即(jí)刻见效。

　　供(gōng)应旺季来袭(xí) 基本(běn)面难言乐(lè)观(guān)

　　进入6月，伴随着物候条件的(de)改变，产区全(quán)面(miàn)开割上量，橡胶供应旺季到来，然而天胶(jiāo)下游需求并未有趋势性(xìng)改善，胶价(jià)上涨动能驱动(dòng)依旧缺乏。

　　国投安信期货能化分析(xī)师胡华钎(qiān)告诉记(jì)者，目前全球(qiú)天然橡胶供应进入季节性的增(zēng)产期，中国云南天然(rán)橡胶(jiāo)产(chǎn)区(qū)加速恢复开(kāi)割(gē)，预计6月中(zhōng)旬全面开割(gē)，海南(nán)产区已经全面开割，海外越南天然橡胶产区也全面(miàn)开割，目前主要产胶国产区逐渐进(jìn)入雨(yǔ)季，物(wù)候条件(jiàn)已经由差变好。但是由于(yú)目前天然(rán)橡胶上游原料(liào)价格(gé)相对(duì)偏低，胶农(nóng)割胶(jiāo)积极性不高(gāo)，加工(gōng)厂利润也偏低，工厂加工积(jī)极性也不高。

　　大地期(qī)货橡胶研(yán)究员(yuán)唐逸表示，后(hòu)续橡胶供(gōng)应端将逐(zhú)步(bù)恢(huī)复正(zhèng)常，产量逐渐(jiàn)增加。目前(qián)云南(nán)产(chǎn)区(qū)大面积(jī)开割，预(yù)计(jì)后市仍有(yǒu)较多降(jiàng)雨，干旱情况已得到缓解(jiě)。海(hǎi)南日收胶量在(zài)3500—4000吨(dūn)/天，供应相对(duì)正(zhèng)常。泰国东北部产区逐(zhú)步上量，南部产出仍在低位，本周以及(jí)下(xià)周预计雨水较(jiào)多。越南、柬埔寨产区(qū)已(yǐ)大(dà)面(miàn)积(jī)开割，原(yuán)料数量逐步增(zēng)加(jiā)。同(tóng)时根(gēn)据(jù)历史降(jiàng)雨数据(jù)来看(kàn)，厄(è)尔(ěr)尼(ní)诺现象下橡(xiàng)胶产区(qū)降(jiàng)雨量(liàng)虽然处于(yú)历史均值(zhí)以(yǐ)下(xià)的概率(lǜ)较高(gāo)，但(dàn)由(yóu)于季节性的(de)因素，降雨绝对(duì)数量仍然能够保证。因此(cǐ)，他预计后市“厄尔尼诺”现象(xiàng)不会(huì)是引发行情上涨的主要(yào)因素。

　　从(cóng)需(xū)求端来(lái)看，东证衍(yǎn)生品研究院能化高(gāo)级分(fēn)析师(shī)曹(cáo)璐表示(shì)，目(mù)前(台积电是做什么的，台湾台积电是什么意思qián)轮胎厂家外(wài)贸订单量较(jiào)为充足(zú)，对开工率(lǜ)形成(chéng)一定支(zhī)撑，加上(shàng)轮胎用原料价格处(chù)于(yú)低位，轮胎厂家(jiā)开工积极性尚可。而内销市场需求(qiú)表现依然偏弱，各(gè)层级经销商仍以消耗前期库存为主，对后(hòu)市较(jiào)为悲观、谨慎补(bǔ)货。

　　隆众资讯最(zuì)新(xīn)数据(jù)显示(shì)，目前下游外贸订单充足，加之内(nèi)销订(dìng)单(dān)缺货现象仍存，企业排产积极性不减。半(bàn)钢胎样本企业产能利用率为77.43％，环比0.12％，同比 15.41％。不(bù)过全钢胎(tāi)厂开工(gōng)小降(jiàng)，个别(bié)企业因(yīn)内销出货压力加大，为(wèi)控(kòng)制成品库存(cún)压力(lì)，存适(shì)度降负现象(xiàng)，全(quán)钢胎样本企(qǐ)业(yè)产能(néng)利用(yòng)率为(wèi)66.34％，环比(bǐ)-0.34％，同比(bǐ) 8.48％。

　　整(zhěng)体来看，胡(hú)华(huá)钎(qiān)认为，目(mù)前天(tiān)然(rán)橡胶基本面处(chù)于(yú)供需两弱(ruò)的格局中(zhōng)，尤其是(shì)下(xià)游需求分歧较大。“主要是不(bù)同的市场主体预期(qī)不同(tóng)，但是整体来说此前市场对今年的预期过高。从下游轮胎(tāi)行业来(lái)看，今(jīn)年以来(lái)国内轮胎开(kāi)工(gōng)、产量(liàng)和出口同比数据还是不错的(de)，反(fǎn)映(yìng)国内实际需求并不差(chà)。但是从汽车行业来看，由(yóu)于汽(qì)车刺激政(zhèng)策(cè)退出，今(jīn)年国内(nèi)汽车(chē)市场相对疲(pí)软，价(jià)格(gé)战等负面消息较多，市场(chǎng)总体(tǐ)上偏悲观。此外，青岛地(dì)区天然橡胶(jiāo)现货库存(cún)持续攀升，有些(xiē)人(rén)认为是国内需求不行，但是其实是(shì)进口过多导(dǎo)致的。”

　　在胡华钎看来，目前主要还是宏观面主导(dǎo)胶价走势，一(yī)方(fāng)面(miàn)中国经(jīng)济(jì)复苏进程、人(rén)民币汇率波动；另一方(fāng)面美联储加(jiā)息进程，以及美(měi)国银(yín)行危机和美债上(shàng)限问(wèn)题等。看向下半年(nián)，他认为(wèi)天然橡(xiàng)胶基本面(miàn)仍(réng)然缺(quē)乏(fá)指引，只有天(tiān)气和轮储仍有可能“掀起波澜(lán)“，而宏观面预计比上(shàng)半年(nián)好，比如(rú)美联储加息(xī)步伐暂缓、国内经(jīng)济回暖(nuǎn)等，因此(cǐ)对天然橡胶市场不(bù)宜过(guò)度悲观。

　　“短期市场(chǎng)没有(yǒu)明确方(fāng)向，主要跟随(suí)宏观因素波动(dòng)。”唐逸认为(wèi)，“供应端仍然是主导(dǎo)后(hòu)市胶(jiāo)价走(zǒu)势的(de)主要因素，随着各(gè)产区开割后产量逐(zhú)渐增加，海外恢复速度(dù)仍(réng)然(rán)偏慢，预计干胶的数量并不会少，包括今年交(jiāo)割(gē)品(pǐn)的(de)数量。我(wǒ)们中(zhōng)期(qī)观(guān)点仍(réng)然偏空，后市(shì)预计(jì)存在下跌的空间。”

　　曹(cáo)璐(lù)则(zé)表示，在供给端没有(yǒu)天气影响的情况下，后续主(zhǔ)导(dǎo)胶价的因素主(zhǔ)要(yào)在需(xū)求(qiú)端(duān)。从下半(bàn)年来看，外需受(shòu)海外经济衰退和汽车半导体短缺影响，预计难有起色。外需走(zǒu)弱(ruò)也(yě)导致(zhì)海外货源涌入国(guó)内(nèi)，对国内现(xiàn)货端(duān)构成压力。内需方面，春节(jié)前(qián)市场(chǎng)基于内(nèi)需复苏的(de)逻(luó)辑，已经出现一(yī)波(bō)反弹行情，但节后市场从交(jiāo)易预期(qī)开始转向交(jiāo)易现实，由于国内需(xū)求复苏不(bù)及预期(qī)，胶价因(yīn)此(cǐ)持续承压运(yùn)行。整体(tǐ)来看，她表示短期胶价(jià)基(jī)本面(miàn)缺(quē)乏向上驱动，只有价格的绝对(duì)低位才能(néng)刺激(jī)有效(xiào)的去库和(hé)资金再次做(zuò)多的意愿。后续还需继续关注天气端(duān)是否有扰动因(yīn)素，一旦(dàn)天气出现异(yì)常(cháng)状(zhuàng)况，或将带台积电是做什么的，台湾台积电是什么意思来新的(de)阶段性行情。（有删(shān)减(jiǎn)）

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