预期收益率计算公(gōng)式(shì)？是期望(wàng)收益率(lǜ)=(期末价(jià)格(gé)-期初(chū)价格+现金股(gǔ)息)/期(qī)初价格的。关(guān)于(yú)预期收益(yì)率计算(suàn)公(gōng)式(艾特是什么意思shì)以及(jí)股票预期收益率(lǜ)计(jì)算公(gōng)式，投资组合的(de)预期收益率(lǜ)计算(suàn)公式，证券组(zǔ)合预期(qī)收益(yì)率计算公式，债券预期收益(yì)率计算公式，投(tóu)资预期收益率计(jì)算公(gōng)式等问题，小编将为(wèi)你整理以下(xià)的知识答案：

预(yù)期收益率(lǜ)是什么

　　预期收益率也称为(wèi)期望收益率的。

　　是指在不确(què)定的条(tiáo)件下，预测的某资产未来可实(shí)现的(de)收益率。对于无风险(xiǎn)收益率，一般(bān)是以(yǐ)政府短期债券的年利率为基础的(de)。

　　在衡量市场风险和收益模型中，使(shǐ)用最久，也是大多数(shù)公司采用(yòng)的是资本资产定价模型(CAPM)，其(qí)假设是尽管(guǎn)分散(sàn)投资(zī)对降(jiàng)低公司的特有风险有(yǒu)好处，但大(dà)部(bù)分(fēn)投资(zī)者仍然将他们的资产集中在有限的几项资(zī)产上。

预期(qī)收益率(lǜ)计算公式

　　是(shì)期望收益率=(期(qī)末价格-期初(chū)价格+现金(jīn)股息(xī))/期初价(jià)格的。

期望收益率的计算公式

　　期望收益率=(期末价格(gé)-期(qī)初价格+现(xiàn)金股息(xī))/期初价格

　　在衡量市场风(fēng)险和收益模型中，使用最久(jiǔ)，也是至今大多数公(gōng)司采用的是资(zī)本(běn)资产定价模型(xíng)(CAPM)，其(qí)假设是尽管分(fēn)散投(tóu)资(zī)对降低公司的特有风险有(yǒu)好(hǎo)处，但大部(bù)分投(tóu)资者仍然将他们的(de)资产集中在有限(xiàn)的几项资产(chǎn)上。

　　比较流行的还有后来兴(xīng)起的套利定价模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假设是投(tóu)资者(zhě)会利(lì)用套利(lì)的机会获利，既如果两个(gè)投资组合面(miàn)临同样的风险但(dàn)提(tí)供不同(tóng)的预(yù)期收益率，投资者(zhě)会(huì)选择拥有较高预期收益率的投(tóu)资组合，并不(bù)会调整收(shōu)益至均衡(héng)。

　　我们主(zhǔ)要(yào)以资本资产定价模(mó)型为基础，结合套利定价(jià)模(mó)型来计(jì)算。

　　首先(xiān)一个概念是β值。

　　它(tā)表明—项投资的(de)风险程度:

　　瓷(cí)产的β值=资(zī)产i与市场(chǎng)投资组合的协(xié)方差/市场投(tóu)资组(zǔ)合(hé)的方差(chà)

　　市场投资组合与(yǔ)其自身的协方差就是市(shì)场投(tóu)资组合的方(fāng)差，因此市场投资组合的β值永远(yuǎn)等于1，风险大(dà)于平均资产的投资β值大于1，反(fǎn)之小于1，无风(fēng)险投资(zī)β值等于0。

　　需要说(shuō)明的是，在投(tóu)资组合中，可能(néng)会(huì)有个别资(zī)产的收益率小于0，这说明，这项资产(chǎn)的投资回报率会小于无风(fēng)险利率。

　　一般(bān)来讲，要避免这样的投资项目，除非你已经很好到做(zuò)到分散(sàn)化(huà)。

　　首先确(què)定一个可接受的收益率，即风(fēng)险溢酬(chóu)。

　　风险(xiǎn)溢酬衡量了一个(gè)投(tóu)资(zī)者将其资产(chǎn)从无风险投资(zī)转移到一个(gè)平均的风险投资时所需要的额外收益。

　　风险(xiǎn)溢酬是你投资组合的预(yù)期收(shōu)益率(lǜ)减去无(wú)风险投资(zī)的(de)收益率的差额。

　　这(zhè)个(gè)数字一般情况(kuàng)下要大于1才有意义，否则说明你的投资组合选择是有问(wèn)题的。

　　风险越(yuè)高，所(suǒ)期(qī)望的风险(xiǎn)溢酬(chóu)就应该越大。

　　对于无风(fēng)险收益率(lǜ)，一般是以政(zhèng)府长期债(zhài)券的年利率为基础的。

　　在美国等发达市场，有(yǒu)完善的股(gǔ)票市(shì)场作为参(cān)考依(yī)据。

　　就目前我(wǒ)国的情况，从股票(piào)市场尚(shàng)难(nán)得(dé)出一(yī)个合适的结论，结合国民生产总值(zhí)的增长率来估计(jì)风险(xiǎn)溢(yì)酬(chóu)未尝(cháng)不是(shì)一(yī)个好的选择。

预期收益率和无风险(xiǎn)收益率有什么(me)区别

　　预(yù)期收(shōu)益率也称为 期望收益率，是指在(zài)不确定的条件下(xià)，预(yù)测的某资产未来(lái)可 实现 的收益(yì)率。

　　对于无风险收益率，一般(bān)是以(yǐ)政府短期债(zhài)券的年利率为基础的(de)。

　　在衡量市(shì)场(chǎng)风险和收益模(mó)型中，使用最久，也(yě)是至今(jīn)大多(duō)数公司采用的是 资(zī)本资产定价模型 (CAPM)，其假设是尽管 分散(sàn)投资(zī) 对降低公司(sī)的 特(tè)有风(fēng)险 有好处，但大(dà)部分投资者仍然将他(tā)们的资产集中(zhōng)在有限的几项资产上(shàng)。

　　在衡(héng)量 市场风险(xiǎn) 和收益模型中，使(shǐ)用最久，也是至今大多数公司(sī)采用的是 资(zī)本资(zī)产(chǎn)定价模型 (CAPM)，其假(jiǎ)设是尽(jǐn)管 分散投(tóu)资 对降低公司的 特有风(fēng)险 有好(hǎo)处，但大部分投资者仍然(rán)将(jiāng)他(tā)们的资产集中(zhōng)在有限的几(jǐ)项资产上。

预期收益(yì)率计算(suàn)公式是怎(zěn)样(yàng)的？

　　预期收益率(lǜ)也称为期望收益(yì)率，是指在不确(què)定的条(tiáo)件下(xià)，预测(cè)的某资产未来可实现(xiàn)的收益率。

　　预期收益(yì)率的(de)公式为：资产i的预期收益率(lǜ)E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无风险收益(yì)率，E（Rm）：市(shì)场投资组(zǔ)合的预期(qī)收益(yì)率，βi： 投资(zī)i的β值(zhí)。

　　E（Rm）-Rf为投资(zī)组合的(de)风险溢酬。

　　拓展(zhǎn)资料

　　预期(qī)年(nián)化预(yù)期收益(yì)率是怎么算出来的(de) 逾期年化(huà)预(yù)期收(shōu)益率是指(zhǐ)投(tóu)资期限为一年所获的预期预期收益率(lǜ)，也是将(jiāng)当前预期收益率换算成年预期收益率(lǜ)的(de)一种(zhǒng)计算(suàn)方法，计(jì)算公(gōng)式为：年化预(yù)期(qī)收(shōu)益率=（投资内预期(qī)收益/本金）/（投资天(tiān)数/365）×100%，预期年化预期收益=投资金额×预期年(nián)化(huà)预期收(shōu)益率×投资期限/365。

　　例如你用1万元(yuán)购买(mǎi)了一个投资期限(xiàn)为30的理财产(chǎn)品，该(gāi)产品的预(yù)期(qī)年化预期收益率(lǜ)为(wèi)4.5%，那么你可获(huò)得(dé)的预(yù)期预期收益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果(guǒ)投资期限刚好为1年，那(nà)么预期(qī)预(yù)期收益的计算(suàn)方式(shì)会更简单：预期年化预期收益=本金(jīn)×预期年化预期收益率，即450元(yuán)。

　　2、七日年化预期收益率(lǜ)是(shì)什么意(yì)思(sī)

　　在实际投资过程中，七(qī)日年化预期收益率也(yě)是(shì)经常遇到的一个(gè)概念，七日年化预期收益(yì)率是指将7日的平均(jūn)预(yù)期收益水平换算成年(nián)化率后得出(chū)的(de)预期(qī)收益率(lǜ)，常用于货币基金。

　　七日年化预期(qī)收益率往(wǎng)往都是浮(fú)动(dòng)的，不(bù)代表未来的年化预期收(shōu)益率，但可(kě)用于参(cān)考(kǎo)该理财产(chǎn)品(pǐn)的盈利水平。

　　 一般情况下，预期年化(huà)预期收益率越高的(de)产品，风险也越大。

　　此外，投资期(qī)限(xiàn)越长的(de)产品，预期(qī)预期收(shōu)益率往往(wǎng)也越(yuè艾特是什么意思)高(gāo)。

　　以上(shàng)关于预(yù)期年化预期收益率是怎(zěn)么算出来的(de)的(de)内容，希望对(duì)大(dà)家有所帮助(zhù)。

　　温馨提示，理财有风险，投资需谨慎。

　　预期收益率计算公式？是期(qī)望收益率=(期末价格-期初价格+现金(jīn)股息)/期(qī)初价格的。关于预(yù)期收益率计算公式以及股(gǔ)票(piào)预期收(shōu)益率计算(suàn)公(gōng)式，投(tóu)资(zī)组合的(de)预(yù)期收益率计算公式，证(zhèng)券组(zǔ)合预期收益率计算(suàn)公式，债券(quàn)预期收益率计算公式(shì)，投资预(yù)期收益率计(jì)算公式等问(wèn)题，小(xiǎo)编将(jiāng)为你整理以下(xià)的知识答案：

预期(qī)收益率是什么

　　预期收益率也称为期望(wàng)收益率的(de)。

　　是指(zhǐ)在不确(què)定(dìng)的条件(jiàn)下，预测的(de)某资产(chǎn)未来可实现(xiàn)的收益率(lǜ)。对(duì)于无风险收益率，一般是以政府短(duǎn)期债券的年利率为基础的。

　　在衡量(liàng)市场风险和收益模(mó)型中，使用(yòng)最(zuì)久，也是(shì)大多数公司(sī)采用的是资本资产定价模型(CAPM)，其假设(shè)是尽管分散投资对降低公司(sī)的特(tè)有风险(xiǎn)有(yǒu)好处，但大部分投资者(zhě)仍然将他们的资产集中在有(yǒu)限的几项资产上。

预(yù)期(qī)收(shōu)益率计算公式(shì)

　　是期望收(shōu)益率=(期末(mò)价(jià)格-期初价(jià)格+现金股(gǔ)息)/期初(chū)价格(gé)的。

期(qī)望收(shōu)益率(lǜ)的计算公式

　　期望收(shōu)益率(lǜ)=(期末(mò)价格-期初价格+现金股息)/期初价格(gé)

　　在(zài)衡量(liàng)市场风险和收益模型中，使用最久，也(yě)是(shì)至今大多数公司采用的是资本(běn)资产定价模型(CAPM)，其(qí)假设(shè)是(shì)尽管分(fēn)散投资对(duì)降低(dī)公(gōng)司的特有(yǒu)风险有好处，但大部分投(tóu)资者仍(réng)然将他(tā)们的资产集中在有限的几(jǐ)项资产上。

　　比(bǐ)较流(liú)行(xíng)的还有(yǒu)后(hòu)来兴起的套利定价模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的(de)假设是(shì)投资者会(huì)利(lì)用套利(lì)的机会获利，既如果两个投资(zī)组合面临(lín)同样的风险(xiǎn)但提供不(bù)同的预(yù)期收(shōu)益率，投(tóu)资(zī)者会(huì)选择拥有(yǒu)较(jiào)高预期(qī)收益(yì)率的投资(zī)组合，并不会调(diào)整收益至均衡。

　　我们主要以资本资产定价模型为(wèi)基础(chǔ)，结(jié)合套利(lì)定价模型来计算(suàn)。

　　首先(xiān)一(yī)个概念(niàn)是β值。

　　它(tā)表明—项投资的风险(xiǎn)程度:

　　瓷产的β值(zhí)=资产i与市场投资组合(hé)的协方(fāng)差(chà)/市场投(tóu)资组(zǔ)合的(de)方差

　　市场投资组合与其自身的协方差就是市场投资组合的(de)方(fāng)差，因此(cǐ)市场(chǎng)投资(zī)组合的(de)β值永远(yuǎn)等于1，风险(xiǎn)大(dà)于平均资产的投(tóu)资β值大(dà)于1，反(fǎn)之小于1，无风险投(tóu)资β值(zhí)等于0。

　　需(xū)要说明的是，在投资组(zǔ)合中，可能会(huì)有个(gè)别资产的收(shōu)益率小(xiǎo)于0，这(zhè)说(shuō)明，这项(xiàng)资产(chǎn)的(de)投资回(huí)报率(lǜ)会小于(yú)无风险利率(lǜ)。

　　一般来讲，要避免这样(yàng)的投资项(xiàng)目，除非(fēi)你已(yǐ)经很好到做到分散化(huà)。

　　首先确定(dìng)一个可接受的(de)收(shōu)益率(lǜ)，即风(fēng)险溢酬(chóu)。

　　风险(xiǎn)溢酬衡量了一个投资者(zhě)将其资产从(cóng)无风险投资转移(yí)到一(yī)个平均的风险投资时所需要的额(é)外收(shōu)益。

　　风险(xiǎn)溢酬是你投资组合的预期收(shōu)益率减去无(wú)风(fēng)险投资(zī)的收益率的差额。

　　这个数字一般情况下(xià)要(yào)大于1才有意义，否则(zé)说明(míng)你的投资(zī)组合(hé)选(xuǎn)择是有(yǒu)问(wèn)题的。

　　风险(xiǎn)越高(gāo)，所期望(wàng)的风险溢(yì)酬就(jiù)应该(gāi)越大。

　　对于(yú)无风险收益率，一般(bān)是以政府长期债券的年利率为基础的。

　　在美国等发达市场，有(yǒu)完善的股票市场作为(wèi)参考依据。

　　就目前(qián)我国的情(qíng)况，从股票(piào)市场尚难得(dé)出一(yī)个(gè)合适的(de)结(jié)论，结合国民(mín)生产总值的(de)增长率来(lái)估(gū)计风(fēng)险溢酬(chóu)未尝不是一个好(hǎo)的选(xuǎn)择。

预期(qī)收益(yì)率和(hé)无风险收益率有什么区(qū)别

　　预期收益(yì)率也称为 期望(wàng)收益率，是(shì)指在不(bù)确定的条(tiáo)件(jiàn)下，预测(cè)的某资产未来可 实现 的收益(yì)率。

　　对于无风险收益率(lǜ)，一般(bān)是(shì)以政府短期(qī)债券的年(nián)利率(lǜ)为(wèi)基础的。

　　在衡量(liàng)市场风(fēng)险和收益模型中，使(shǐ)用最久(jiǔ)，也是至今大多数公司采用的是 资本(běn)资产(chǎn)定价模型 (CAPM)，其假设(shè)是尽管(guǎn) 分散投资 对(duì)降低公司的 特有风险(xiǎn) 有好处，但大(dà)部分投(tóu)资者仍然将他们的资产集中(zhōng)在有限的几项(xiàng)资产上。

　　在(zài)衡量 市场风险 和收益模型(xíng)中，使用最久(jiǔ)，也是至(zhì)今大多(duō)数公司(sī)采用的是 资本资产定价模型(xíng) (CAPM)，其(qí)假设是尽(jǐn)管 分散投资 对(duì)降低公司的(de) 特有(yǒu)风险 有好处，但大(dà)部分投资者仍(réng)然将他(tā)们的资产(chǎn)集(jí)中在有(yǒu)限的(de)几项资产(chǎn)上。