国内千亿(yì)私募巨头(tóu)景林(lín)资产在美(měi)股市场的最新(xīn)持仓(cāng)曝光(guāng)了！

　　景林资(zī)产的海外(wài)子公(gōng)司景林资产管理香(xiāng)港(gǎng)公(gōng)司(sī)（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前(qián)向美(měi)国证(zhèng)交会提交了(le)截至2023年一季度末的美股持仓数据，其持仓市(shì)值17.29亿美元（约合(hé)人民(mín)币120.31亿元），较(jiào)去年(nián)底有大幅增长。

　　今年一季(jì)度(dù)，景(jǐng)林(lín)香港公司猛加(jiā)仓(cāng)新东方、微太监割掉的是哪些部位，太监为什么割掉的是哪些部位软、东南亚网约车(chē)和送餐平台(tái)Grab等，新(xīn)进(jìn)了英伟达、谷歌、爱奇(qí)艺、好未来等(děng)；拼多(duō)多在(zài)一季度末位(wèi)列景林美股第一(yī)大重仓股，持股(gǔ)市值远大于其他公(gōng)司，但是遭到(dào)减持。

　　基(jī)金君从渠道(dào)获悉景林资产的最新观点，其(qí)表示看(kàn)好教育(yù)行业龙头公司，同时(shí)积(jī)极布局美股(gǔ)一些AI公司。

　　景林美(měi)股(gǔ)持仓17.29亿美(měi)元太监割掉的是哪些部位，太监为什么割掉的是哪些部位rong>

　　拼多多为第一大重(zhòng)仓股

　　根据美国证券(quàn)交易委员会（SEC）披露的最新13F文件，截止今(jīn)年(nián)3月31日，景林香港公司（香(xiāng)港）公司在美(měi)股持有28只证券，合计持(chí)仓市值达到17.29亿美元(yuán)（约合(hé)人(rén)民币120.31亿元），较去年(nián)底的16.3亿美元大幅增(zēng)加。（基金君在此说明(míng)一下(xià)，13F披露的是景林(lín)海外主体(tǐ)的(de)美股持仓(cāng)，不(bù)包含境(jìng)内主体(tǐ)及产(chǎn)品的美(měi)股头寸。）

　　其中，景林香港公司在美股(gǔ)的(de)前十大重(zhòng)仓(cāng)股，合计(jì)持有市(shì)值为13.47亿美(měi)元，大概(gài)占其(qí)美股持仓总市值的77.89％，集中(zhōng)度相对比(bǐ)较高。

　　具体来看，其前十大重仓(cāng)股分别是拼(pīn)多多、新东方、网易、美国外卖平台Doordash、脸书(shū)母公(gōng)司Meta、中(zhōng)通快(kuài)递、英伟达、微软、BOSS直(zhí)聘、360数科，其中前6名持仓市值都(dōu)超过了1亿美元。

　　拼(pīn)多多仍(réng)然是景林的第一大美(měi)股持仓(cāng)标的，持(chí)有(yǒu)市(shì)值达到3.22亿美元(yuán)，远高于其他重仓股(gǔ)，但是今年一季度减持了133.95万股，持股数量(liàng)降至423.91万股。

　　从股价走势来看(kàn)，拼多多从去年(nián)10月(yuè)末开始(shǐ)触(chù)底反弹，今年(nián)1月下旬一度(dù)涨至(zhì)106.38美元(yuán)/股的位置，到3月末又跌(diē)至75.9美元/股，景林此前连续(xù)多个季(jì)度对拼多多越跌越买，如今可能(néng)是分享到了反弹行情、在(zài)一(yī)季(jì)度(dù)获利(lì)了结一(yī)部分。

　　猛加仓教育股(gǔ)

　　新(xīn)东方在(zài)今年一(yī)季度末(mò)跃升为景(jǐng)林(lín)香(xiāng)港公司的美股(gǔ)第二(èr)大持仓，持有(yǒu)430.07万股，较上一季(jì)度(dù)末(mò)猛加(jiā)仓(cāng)368.75万(wàn)股，期末持股市值达(dá)到1.66亿美(měi)元(yuán)。从股价表现来看，新(xīn)东方今(jīn)年1月从33.63美(měi)元/股(gǔ)一度涨至46.63美(měi)元/股的位(wèi)置，一(yī)季(jì)度整体区(qū)间震荡比较大，景林在积极(jí)加仓可见其(qí)看好。新东方最新报收37.77美元(yuán)/股，总市值为64亿美元(yuán)，

　　同(tóng)时(shí)，景(jǐng)林香(xiāng)港公司(sī)还加仓了好未来，今年(nián)一季度新进224.55万股，期末持股市值达到1439.37万美元。但好未(wèi)来的股(gǔ)价今年(nián)以来走势也比较(jiào)波折，年初一度涨至9.68美元/股(gǔ)，最新报收(shōu)6美(měi)元/股，最新总市值仅为39亿美元。

　　基(jī)金君也从渠道获悉了(le)景林(lín)资产对教育行业的最新观点，其(qí)认为(wèi)，从全行业来看，不同年(nián)龄层的用户对“教育”的需求依然旺盛，除了应试，还包括(kuò)开拓眼界(jiè)、增(zēng)长知识、潜力(lì)挖掘、提(tí)升(shēng)综合能力等。目前(qián)行业政策环境趋于稳定，但过程中很多公司退出离开(kāi)，使(shǐ)得行(xíng)业竞争格局趋缓，对于存量公(gōng)司有利。

　　从(cóng)行业龙头公司(sī)来看，景林资(zī)产表示(shì)，凭(píng)借多年积累的口碑和公信(xìn)力，品(pǐn)牌的护(hù)城(chéng)河依然很深(shēn)。个别头部企(qǐ)业在K9学(xué)科之外的(de)教育领域业务基础扎实，原有的留学等业务恢复增(zēng)长(zhǎng)，同时素质教(jiào)育、直(zhí)播电商业务等新(xīn)业务成为新的(de)增长驱动力。且(qiě)公(gōng)司的利润和现(xiàn)金流稳(wěn)中转好，同(tóng)时账上资金充(chōng)足，当时的估值下有(yǒu)足(zú)够(gòu)的安全边际。在(zài)过去(qù)几个季度(dù)的财报中，可以看到(dào)相关积极信号(hào)。另外，公司(sī)核心团队(duì)具备韧性(xìng)，在逆(nì)境(jìng)中保持乐(lè)观，经历过(guò)动荡后依然拥(yōng)有较强的组织凝聚(jù)力，且(qiě)在持(chí)续吸引优秀的人才。

　　“会持续密(mì)切(qiè)跟(gēn)踪相关公司的基(jī)本(běn)面变化，同时(shí)也(yě)要留意(yì)估值过热、政策(cè)导向、社(shè)会整体环境变化等(děng)因素带来的(de)风险。”景(jǐng)林资产称。

　　买进多家(jiā)科技巨头

　　值得注(zhù)意的是，景(jǐng)林香(xiāng)港公(gōng)司(sī)在今年一季度加仓了多家(jiā)科技巨头，包括(kuò)英伟达、微软、谷歌等(děng)。

　　比如(rú)景林(lín)新进(jìn)英伟达32.53万股(gǔ)，期末持股市值(zhí)为(wèi)9036.41万美元，位列第(dì)七(qī)大重仓股；同时加仓微软23.31万股(gǔ)，持股数量升至28.13万股，期(qī)末持股市值为8109.88万美元；还新进谷歌51.86万(wàn)股(gǔ)，持有市值(zhí)为(wèi)5379.44万美元。

　　从股价走势来看，英伟达(dá)年初以来(lái)从140美元/股附近(jìn)一(yī)路上涨，最新收(shōu)盘报(bào)283.4美元/股(gǔ)，实(shí)现了(le)翻倍。

　　同时，微软也从年(nián)初(chū)最低(dī)的218.8美(měi)元/股的位置，涨到了(le)最新报收308.97美元/股，尽管中间波动(dòng)也比较(jiào)大，但总体表现也不错(cuò)。

　　基金君从渠(qú)道获悉的观点，可能是(shì)景林布局(jú)这些(xiē)科技(jì)巨头的原因(yīn)。

　　景(jǐng)林资产非常看好AI人工智能(néng)领(lǐng)域，其表示，AI是移(yí)动互(hù)联网之(zhī)后最重(zhòng)要(yào)的技术革命之一，在短期，AI的突破和应(yīng)用带(dài)来无(wú)限遐想，变(biàn)革已经(jīng)到来。

　　但其也(yě)认为(wèi)，A股相(xiāng)关公司(sī)真正(zhèng)拥有相(xiāng)关核心竞(jìng)争力的(de)公(gōng)司不多，且估(gū)值已经不便(biàn)宜了(le)，蕴(yùn)含(hán)了一定风(fēng)险与(yǔ)不确定性(xìng)，需要谨慎筛选与(yǔ)客观评估。更倾向于在美股持有一(yī)些真正掌握(wò)了核心技术，且(qiě)能转换成未来收益的企业(yè)。比如AI的应用(yòng)可以(yǐ)为办公(gōng)软件带(dài)来(lái)实质(zhì)效(xiào)率的明(míng)显提升(shēng)，从(cóng)而影(yǐng)响未来(lái)的市(shì)场(chǎng)份(fèn)额(é)、营(yíng)收与利润。

　　景林加仓阿(ā)里(lǐ)、特斯拉

　　减持脸书、贝壳

　　从增减持方面(miàn)来看，在今年一(yī)季度，景林香港公司在美股积极加仓，新买进5家上市公司的(de)股票，包括英伟达、谷歌、爱(ài)奇艺、好未(wèi)来、在线旅游(yóu)公(gōng)司Booking。

　　同(tóng)时加(jiā)仓了9家上市公司(sī)，包括新东方(fāng)、网易、Doordash、中通快递、微软、Grab、阿里巴巴等。

　　比如其增(zēng)持较多的是(shì)东南亚网约车和送餐平台Grab，增加了(le)697.2万股(gǔ)，总共持(chí)仓达到(dào)1936.12万(wàn)股(gǔ)，期末持仓市值为5827.72万(wàn)美元；同时加仓了(le)美国(guó)外卖平(píng)台Doordash，持(chí)股增(zēng)至229.08万(wàn)股，持有市值(zhí)为1.46亿美元。

　　另(lìng)外，景林(lín)也增持(chí)了阿(ā)里巴巴，增加34.04万股，期末持股升(shēng)至39.73万(wàn)股，持股市值为4060.05万美元。

　　景(jǐng)林(lín)还增持(chí)了新(xīn)能(néng)源车龙头特(tè)斯拉，加仓1.17万股(gǔ)，期(qī)末持股数量增至2.12万股，持股市值仅为439.82万美(měi)元。

　　但是景林在今(jīn)年一季度减持(chí)了脸书、BOSS直聘(pìn)、贝壳、满帮集团等(děng)8家公司；同时清仓(cāng)了金(jīn)沙(shā)集团、台积电、SPDR生物(wù)科技股指数ETF、晶(jīng)科能源、京东(dōng)等多只(zhǐ)美股持仓标的。

　　最后，基金君整理了(le)景林今年一(yī)季度末(mò)的美股持仓数据(jù)，可(kě)以看看。