国内千亿私募巨头(tóu)景林资(zī)产(chǎn)在(zài)美股市场(chǎng)的最新持仓(cāng)曝光了！

　　景林资产的海外子公司景林资产管理香港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向(xiàng)美国证交会提(tí)交(jiāo)了截(jié)至(zhì)2023年(nián)一季(jì)度末的美(měi)股持(chí)仓数据，其持(chí)仓市值17.29亿美元（约合人民币120.31亿(yì)元(yuán)），较去(qù)年底有(yǒu)大幅(fú)增(zēng)长。

　　今年一季度，景林香港公(gōng)司(sī)猛(měng)加仓(cāng)新(xīn)东方、微软(ruǎn)、东南亚网约车(chē)和(hé)送餐(cān)平(píng)台Grab等，新(xīn)进了英伟达、谷(gǔ)歌、爱奇艺、好未来等(děng)；拼多多在一季度(dù)末位列景(jǐng)林美股第(dì)一大重仓股(gǔ)，持(chí)股市(shì)值(zhí)远大(dà)于(yú)其他公司，但是遭到减(jiǎn)持。

　　基(jī)金君从渠(qú)道获悉(xī)景林(lín)资(zī)产的最新观点(diǎn)，其表示看好(hǎo)教育行(xíng)业龙头(tóu)公(gōng)司，同时积极布局美股一些AI公司。

　　景(jǐng)林(lín)美股持仓17.29亿美元

　　拼多多(duō)为第一(yī)大(dà)重(zhòng)仓(cāng)股(gǔ)

　　根(gēn)据美国证券交易委员会（SEC）披露的最新13F文件(jiàn)，截止今年(nián)3月31日，景林香港(gǎng)公(gōng)司（香港）公司在(zài)美股持有28只证券(quàn)，合计持仓市值达到17.29亿美(měi)元（约(yuē)合人民币120.31亿(yì)元），较去年底的16.3亿美元大幅增(zēng)加。（基金君(jūn)在(zài)此说明一下，13F披露(lù)的是景林海外主体的美股持(chí)仓，不包含境内主体及产品的美(měi)股头(tóu)寸(cùn)。）

　　其(qí)中，景林香港公司在美股的前十大重仓股(gǔ)，合计持有市(shì)值为(wèi)13.47亿(yì)美元，大(dà)概(gài)占(zhàn)其美股持(chí)仓总(zǒng)市值的77.89％，集中度相对比较高(gāo)。

　　具体来看，其前十大重仓股(gǔ)分(fēn)别是拼多多、新(xīn)东方、网易、美国外卖平台(tái)Doordash、脸书母公(gōng)司Meta、中(zhōng)通快递、英伟达、微软、BOSS直聘、360数科，其中前6名持仓(cāng)市(shì)值都(dōu)超过了1亿美(měi)元。

　　拼多多仍然是景林的第一大美股持仓标的(de)，持有市值达到3.22亿美元，远高于其(qí)他重仓(cāng)股，但是今年一(yī)季度减持了133.95万股，持股数量降至423.91万股。

　　从股价(jià)走势来看，拼多多从去年(nián)10月(yuè)末开始触(chù)底(dǐ)反弹，今年1月下旬(xún)一度涨至106.38美元(yuán)/股的位置，到3月末又跌(diē)至(zhì)75.9美(měi)元/股，景林此(cǐ)前连续多个(gè)季度对拼多多越跌越买，如今(jīn)可(kě)能是分享到了反(fǎn)弹行(xíng)情(qíng)、在(zài)一(yī)季度获(huò)利(lì)了(le)结一部(bù)分。

　　猛加仓教育股(gǔ)

　　新东方在今年(nián)一季(jì)度(dù)末跃升为景林香港公司的美股第二大持仓，持有(yǒu)430.07万股，较上(shàng)一季度末猛加仓368.75万股，期末(mò)持(chí)股市值达到(dào)1.66亿美元(yuán)。从(cóng)股价表现来(lái)看(kàn)，新(xīn)东(dōng)方今年1月从33.63美元/股(gǔ)一(yī)度涨至46.63美(měi)元/股(gǔ)的位置，一(yī)季度整体区间震荡比较大，景林在积极加仓可见其(qí)看好。新(xīn)东方最新报(bào)收37.77美(měi)元/股，总市(shì)值为64亿美元(yuán)，

　　同时，景林香港(gǎng)公(gōng)司还加仓(cāng)了(le)好(hǎo)未来，今年一季度(dù)新进224.55万(wàn)股，期末(mò)持股市值达到1439.37万美元。但好(hǎo)未来的(de)股价今年以来走势(shì)也比较波折(zhé)，年初(chū)一度(dù)涨至9.68美元/股，最新(xīn)报收6美元/股，最新总市(shì)值仅为39亿美元。

　　基(jī)金君(jūn)也从渠道获悉(xī)了景林(lín)资产对教育行业(yè)的(de)最新观(guān)点，其认为，从(cóng)全行业来看，不(bù)同年龄层的用(yòng)户对“教育”的需求依然旺盛，除了应试，还包括(kuò)开拓(tuò)眼界、增(zēng)长知识、潜力挖掘、提升综(zōng)合(hé)能(néng)力(lì)等。目前行业政策(cè)环境趋于稳定，但(dàn)过程(chéng)中很多公司退出(chū)离(lí)开，使得行业竞争格局趋(qū)缓，对于存量(liàng)公司有利。

　　从行业龙头公司(sī)来看，景林资产表示(shì)，凭借多(duō)年积累的(de)口碑和公(gōng)信力，品牌的护城河依然很(hěn)深。个别头部(bù)企业在(zài)K9学科之外的教育领域业务(wù)基础扎实，原有的留学等业(yè)务恢复增长，同时素(sù)质教育、直播电商业(yè)务等(děng)新业(yè)务成为新的(de)增长驱动力。且公司的利润和现金(jīn)流稳(wěn)中转好(hǎo)，同时账上资金充足，当时的估值下有足够的(de)安全边际。在(zài)过去几个(gè)季(jì)度的财报中，可以看到相关(guān)积极信号。另外，公司(sī)核心团队具备韧性，在(zài)逆(nì)境中保持乐观，经历过动(dòng)荡后依(yī)然(rán)拥有较强的组织凝(níng)聚力，且在持续吸引(yǐn)优秀的(de)人才。

　　“会(huì)持(chí)续密切跟踪相关公司的基本面变化(huà)，同时(shí)也(yě)要留意估值过热(rè)、政策导向、社会整体(tǐ)环(huán)境变(biàn)化等(děng)因素带来的风险。”景林资(zī)产称(chēng)。

　　买进多家科技巨头

　　值(zhí)得注意(yì)的是，景林香港公司在今(jīn)年一季度加仓了多家科技(jì)巨(jù)头，包括英伟(wěi)达(dá)、微软、谷(gǔ)歌(gē)等(děng)。

　　比如景林新进(jìn)英伟达(dá)32.53万股，期(qī)末持(chí)股(gǔ)市值为9036.41万美元，位列第七(qī)大重仓(cāng)股；同(tóng)时(shí)加(jiā)仓微软23.31万股，持股数(shù)量(liàng)升至28.13万股，期末持股市值(zhí)为(wèi)8109.88万美元；还(hái)新进(jìn)谷(gǔ)歌51.86万股，持(chí)有市(shì)值为5379.44万美元。

　　从股价走势(shì)来看，英伟达年初以(yǐ)来从140美元/股附近一路上涨，最新收盘(pán)报283.4美元(yuán)/股，实现了翻倍。